Forum Finance pour investisseurs indépendants

Bonjour Anais et bienvenue dans la communauté ! C’est un vrai plaisir de voir de jeunes investisseuses. J’aurais aimé commencer à 21 ans. Et tu as l’air d’avoir déjà fait pas mal de recherches 1000€ puis 500€ c’est très bien, c’est même une sacré capacité d’épargne pour ton âge. Investir est un muscle qu’il faut entraîner. Une fois le coût d’apprentissage et le coût administratif passés, même quelques dizaines d’euros régulièrement font toute la différence. Fais tout de même attention à avoir une épargne de précaution proportionnée à tes besoins [1] , pour te couvrir contre les chocs et les aléas de la vie. La répartition World + Emerging Markets cherche à se rapprocher d’une répartition ACWI, c’est-à-dire all countries world included. ACWI compte à peu près 8% à 15% de marchés émergents. Moins d’instruments = moins de friction d’arbitrage. On a plusieurs instruments a) quand on a pas le choix (ex. seulement un ETF ACWI en PEA, et ses frais sont plus que de faire World + EM) b) quand il y a des écarts de performance significatifs entre gérants (comme sur les Managed Futures). Ce n’est pas le cas sur les ETF actions, où un MSCI World chez iShares, Amundi, Xtrackers, HSBC… te donnera exactement la même chose. Sur la stratégie à adopter : investir régulièrement, à la hauteur de tes capacités Continuer à t’éduquer. Le parcours pédagogiques Cayas est très riche, et majoritairement gratuit, si ça t’intéresse Sur les erreurs : Pas de market timing : tu mentionnes déjà le DCA, c’est

Salut tout le monde J’ai 21 ans, je suis actuellement en alternance et je gagne environ 1400 € / mois , avec environ 200 € supplémentaires par mois grâce à mon activité en auto-entreprise. Ma capacité d’épargne est d’environ 500 € / mois . J’ai récemment ouvert un PEA et j’ai actuellement 1 000 € disponibles sur le compte . Mon objectif est d’investir sur le long terme, idéalement jusqu’à mes 50 ans voire plus, en faisant du DCA chaque mois . Je pensais partir principalement sur des ETF , avec une grosse partie sur un indice mondial, mais j’aimerais également avoir une exposition aux marchés émergents . Je cherche donc une répartition cohérente et surtout simple à tenir sur 20-30 ans. Je me pose notamment ces questions : Est-ce que commencer avec les 1 000 € d’un coup puis investir ~500 €/mois est pertinent ? Quelle pondération vous conseilleriez entre World / émergents / éventuellement autres ETF ? Est-ce qu’il vaut mieux rester très simple avec 1-2 ETF plutôt que multiplier les lignes ? Quelle stratégie vous paraît réaliste à mon âge et avec mes revenus ? Et surtout, est-ce que vous voyez des erreurs ou des choses que je devrais absolument prendre en compte avant de commencer ? Je cherche plutôt des avis argumentés de personnes qui investissent réellement sur le long terme, pas du trading ou de la spéculation. Merci

From @manhack sur X Le piratage des fichiers du ministère de l’Intérieur avait débuté avec la compromission d’un fonctionnaire du ministère de l’Agriculture. Le piratage des fichiers des impôts de la DGFIP à partir d’un agent de l’éducation nationale…journal Le Monde.

@MarineH je suis assez curieux sur cette analyse fonds euro. Aujourd’hui en 2026, il semble assez facile de trouver des fonds euro qui ont une performance en 2025 ~3% net de frais de gestion et si on enlève les 17.2% de prélèvement sociaux ça reste tout de même du 2.5% (en prenant en compte que les plus values sont exonérés via l’abattement sur AV au moment du retrait). Si compare à un livret A qui est aujourd’hui à 1.7% ça fait quand même 0.8% en plus (avec 0 risque de capital). Je suis d’accord que c’est assez hypothétique et qu’ils peuvent changer la valeur selon leur bon vouloir et qu’il y a le blocage de 8 ans si on veut bénéficier de l’abattement (même si on peut choisir d’arbitrer vers un autre support mais avec les frais d’UC qui vont avec). Mais si on compare avec les obligations, par exemple IE00BDBRDM35, supposons à 4.1%, cela fait du net d’impôts à 2.87% sur CTO (bien entendu les intérêts vont pouvoir travailler sans imposition donc la comparaison n’est pas exact). Je vois le break even à 3.6% avec un AV fonds euro. Bien sûr en s’exposant à une volatilité plus forte (6%) pour un gain qui semble assez marginal ? J’ai du mal à voir l’intérêt à moins de le voir comme un pari (sur une chute bourse et/ou descente des taux). Je ne sais pas comment Cayas calcul sont espérance de rendement à 1.3% pour les obligations ? Avant imposition ? Surtout si Cayas se base sur du pur obligations d’états ça réduit encore l’espérance de rendement par rapport à un IE00BDBRDM35 qui cont

Merci pour les réponses. J’ai hâte de voir le nouvel outil. Pourquoi dérisquer ? Simplement si je m’approche de ma succession, cela me semble pertinent d’avoir un patrimoine financier plus stable plutôt que de risquer un -30% sur la bourse à ceux qui vont hériter. Je n’ai pas forcément une visibilité clair sur leur besoin. Mon seul « projet » dans ce cas, c’est de maximiser le patrimoine financier lors de ma succession. En tout cas preneur de la réponse sur l’allocation, augmentation de la volatilité de l’or => plus de % dans le portefeuille. Sur l’AV, je pense que cela a sa place avec un fonds euro sur un profil défensif (surtout si on compare au rendement / volatilité des obligations). Je pense que ça mérite un sujet à part entière.

Cayas se fonde sur la recherche académique, qui retient généralement comme socle les trois grandes classes d’actifs purement financiers : actions, obligations, monétaire. L’or est un actif un peu à part : il ne représente ni une créance, ni une participation dans une entreprise, et ne génère pas de flux financiers intrinsèques. Dans un portefeuille, on s’y expose par des ETC adossés à de l’or physique, qui ne sont pas disponibles sur toutes les enveloppes ni chez tous les courtiers. Je t’invite à lire la super leçon sur l’or

Bonjour, Juste une petite question, pourquoi dans le profil investisseur dans l’hypothèse de marché « simple » vous n’avez pas intégré « l’or », il me semble que de plus en plus pour beaucoup d’investisseurs c’est en train de devenir la base, diversification et decorrelation : actions (ETF) - obligations - monétaire - Or. Je trouve personnellement que ça manque dans l’hypothèse de marché simple, après ça n’est que mon avis . Si j’ai bien compris, dans « suggestion cayas » ou même « étendue » vous partez d’une base actions -obligations - monétaire et vous y rajoutez de l’or, des matières 1eres, des managed futures, de la crypto et tout ce qui va se rajouter.. Vous considérez donc l’or comme un plus et non comme pouvant faire partie de la base d’une hypothèse de marché simple ?

Salut J’avais posé la question Ici Réponses 1 & 2

Bonjour la team cayas Souhaitez vous a terme avoir des fonctions d agrégation de compte? Faire un mélange entre Finary et Cayas : le suivi de patrimoine à la finary ( mieux en plus fiable) et des vrais analyses et conseils à la Cayas

Hello Sylvain Bienvenue dans la communauté ! Ce que tu décris (détailler son patrimoine, savoir quelles enveloppes, quels supports, quels montants), c’est exactement le contenu de la grosse évolution « gestion des ordres » que nous testons depuis plusieurs mois et qui sort la semaine prochaine ceci est une démonstration d’interface, pas une recommandation d’instruments ou d’allocation Brièvement sur les autres points : Hypothèses de Cayas : Les hypothèses Cayas visent plus à essayer d’estimer ce que ça pourrait donner dans le futur moyen-long terme que de répliquer le passé. Personne n’a de boule de cristal, d’où le fait de laisser chacun ajuster ses croyances (puis tout ça passe dans la moulinette Black-Litterman avec le portefeuille de marché). Je vais vérifier par acquis de conscience sur la volatilité de l’or, je te dis si je trouve un loup D’autres critères que vol/rendement sont pris en compte donc les comportements peuvent varier d’une configuration à l’autre [1] . Les obligations d’état sont notre représentant par défaut pour la classe d’actifs obligations. Dérisquage fin de vie : si tu as besoin d’un complément de revenu à la retraite, ou que tu anticipes une transition progressive de ton vivant, ton allocation va s’ajuster pour refléter ça. Mais sans contrainte de financement, pourquoi dérisquer ? Au contraire, si tu n’as pas besoin de cet argent de ton vivant, l’horizon d’investissement est long [2] CTO vs AV : le risque réglementaire est partout ^^’ la preuve, il

Aujourd’hui, l’allocation c’est bien mais sans avoir une idée des supports ou enveloppes cela reste très difficile à mettre en place. Cela serait bien de pouvoir détailler son patrimoine financier pour voir la différence entre la cible et l’état réel Je me demande si ce n’est pas un bug, j’ai augmenté la volatilité de l’OR (me semble un peu sous estimé par rapport aux dernières année cf FR0013416716). J’ai vu une augmentation dans l’allocation au lieu de la réduction attendu. Cela semble très contre intuitif (sans changer l’espérance de rendement). Peut être aussi que j’ai mal configuré mais à long terme, je me serai attendu à voir le % d’actions baissé (revente vers du moins risqué) car moins besoin d’argent (prépare succession) et donc moins besoin de prendre des risques. Cela serait peut être pratique de pouvoir changer son profile de risque directement depuis la page d’allocation pour jouer plus facilement ~~~ Sur le CTO vs assurance vie, cela me semble un pari assez risqué de prendre le CTO pour de la succession. J’ai des gros doutes sur le fait que la niche fiscale sur l’effacement des plus value reste quelque chose de pérenne. Par contre, ça reste valable sur le long terme (pour rente ou autre) grâce aux intérêts composés. Par exemple, les obligations est un sujet super complexe. On peut choisir un simple global aggregate (LU1708330318 ?) mais ce n’est pas forcément décorrélé de la bourse via exposition corporate (sans parler de l’inflation) donc pas une diversificatio

Ou quand on questionne à minima ces " courtiers" sur leur diplôme… Aucune formation de pres ou de loin autour de la finance/économie etc… L’une vendait des légumes bio dans une enseigne, une autre, aide-soignante avant de s’auto proclamer professionnel en investissements